Browsing by Author "Tammesoo, Laura Anna"
Now showing 1 - 2 of 2
Results Per Page
Sort Options
Item Hõredate ja stabiilsete väärtpaberiportfellide koostamine Balti aktsiaturu näitel(2020) Tammesoo, Laura Anna; Raus, Toomas, juhendaja; Tartu Ülikool. Matemaatika ja statistika instituut; Tartu Ülikool. Loodus- ja täppisteaduste valdkondAastal 1952 pakkus Harry Markowitz välja idee, kuidas sobivalt aktsiaid portfelli valides õnnestub investeerimisriski vähendada. Kuna aktsiate osakaalude leidmiseks vajalikud aktsiate oodatavad tulusused ning tulususte kovariatsioonimaatriks ei ole a priori teada ning need leitakse hindamise teel, siis praktikas ei pruugi sel viisil moodustatud portfellid olla kuigi head. Peamiste probleemidena on välja toodud selliste portfellide korral portfelli madal tulusus ja absoluutväärtuselt ekstreemselt suured aktsiate osakaalud portfellis. Bakalaureusetöö eesmärk on uurida mõnda kirjanduses välja pakutud võimalust, kuidas kirjeldatud probleeme ületada. Töös vaadeldakse, kuidas osakaalude normidele seatud kitsendused ning portfelliteooria klassikalise minimeerimisülesande sihifunktsiooni modifitseerimine annavad võimaluse leida stabiilseid portfelle, kus aktsiate osakaalud portfellis ei muutu aja jooksul olulisel määral. Samuti võimaldavad need meetodid kontrollida portfelli hõredust ehk aktsiate arvu portfellis. Töös vaadeldud meetodeid analüüsitakse Balti aktsiaturul kaubeldavate aktsiate baasil moodustatud portfellide näitel ning võrreldakse neid erinevate näitajate põhjal klassikalise portfelliteooriaga saadud portfellidega.Item Nõudmiseni hoiuse intressimääradele ARIMAX tüüpi mudelite leidmine turumäärade abil(2022) Tammesoo, Laura Anna; Kangro, Raul, juhendaja; Tartu Ülikool. Loodus- ja täppisteaduste valdkond; Tartu Ülikool. Matemaatika ja statistika instituutTöö eesmärk on uurida nõudmiseni hoiusele pakutavate intresside sõltumist 6-kuulisest euriborist ja 6-kuulise euribori swap’i määrast. Selleks uuritakse ARIMAX tüüpi mudelite moodustamist ja kointegratsiooni hoiuse intresside ja turumäärade vahel. Lisaks moodustatakse mudelid naturaallogaritmi ja hüperboolse siinuse pöördfunktsiooni abil transformeeritud aegridadele. Töö on motiveeritud krediidiasutuste vajadusest intressiriski hinnata, kus intressirisk on ettevõtte risk saada kahju intressimäärade muutumisest. Hoiuse intresside prognoosimine turumäärade abil on oluline sisend intressiriski hindamise protsessi.